Инвестирование

1 вопрос
Инвестирование (вложение капитала) – процесс приобретения активов, от которых ожидается получение дохода.
Инвестиции – это та сумма долгосрочных сбережений (капитала), которая вкладывается в различные финансовые инструменты (активы) с целью получения прибыли в будущем.
Сбережения – это свободная сумма денежных средств человека, которая остается после всех необходимых затрат (еда, одежда, транспорт, отдых и т. д.).

Виды личных сбережений
Краткосрочные сбережения (текущие сбережения), которые необходимы для поддержания жизнедеятельности человека, обеспечения себя необходимыми товарами и услугами. Как правило, такие накопления хранятся на дебетовых картах, куда перечисляется ваша заработная плата, или на счетах «до востребования». Сохранность и тем более приумножение этих сбережений не возможны. Доходность сбережений на таких счетах либо отсутствует, либо на уровне 0,01 % годовых.
Среднесрочные сбережения – та часть свободных денежных средств, которая понадобится на покупку дорогих товаров или услуг. Хранятся такие сбережения в банках от 1 года до 5 лет на срочных счетах с пополнением и капитализацией, так доходность по ним намного выше.
Долгосрочные сбережения – сумма денежных средств, формирующая резервный фонд домохозяйства на случай непредвиденных ситуаций (потеря работы, снижение заработной платы, болезнь, старость и т. д.). Хранятся на накопительных счетах страховых компаний и пенсионных фондов.

Инвесторами выступают люди , которые делают сбережения с целью вложений и дальнейшего получения прибыли от финансовых активов, называются инвесторами.
Они инвестируют в различные активы (акции, облигации) разных компаний, предприятий и даже в государство (ОФЗ), которые нуждаются в деньгах для расширения производства и реализации национальных проектов.
Важный источник поступления средств в семейный/личный бюджет – доходы от активов, которые помогают снизить возможные финансовые риски, возникающие в результате потери работоспособности и других обстоятельств.

СБЕРЕЖЕНИЯ
+
фиксированная доходность;
возможность быстрого изъятия со счетов;
застрахованы государством до 1,4 млн рублей;
не облагаются налогом, если соблюдены определенные условия по вкладам.
-
низкая доходность, как правило, на уровне инфляции;
установлен «потолок» вложений в целях гарантированного возврата денежных средств в случае банкротства банков.

ИНВЕСТИЦИИ
+
высокая доходность, в разы превышающая инфляцию;
инвестировать можно как на короткие, так и на длительные сроки;
возможность создания пассивного дохода в пенсионный период;
нет «потолка» вложений денежных средств.
-
риск потерь вложенных средств;
длительное время ожидания для получения положительных резуль- татов;
прибыль облагается налогом;
есть минимальный порог для начального этапа инвестирования;
сложность выбора финансовых инструментов без специальных знаний;
контроль и отслеживание инвестиционного портфеля с целью максимизации получения прибыли или диверсификации.

2 ВОПРОС Жизненные циклы человека и различные цели инвестирования.
Фазы жизненного цикла человека с позиции инвестирования
Фаза I (с момента рождения до 12–14 лет) включает в себя становление его как ребенка, закладывание личностных качеств и первичных знаний, охватывающее период детства. На этой стадии жизненного цикла человек обычно не ведет самостоятельного бюджета и не имеет значимых накоплений, но родители уже могут привлекать ребенка к обсуждению финансовых вопросов.
Фаза II – период взросления, приобретения более обширных знаний, формирования базовых навыков и умений (примерно до 24 лет), когда человек получает среднее профессиональное или высшее образование, самоопределяется и занимается поиском работы, начинает работать. На этом этапе финансовые возможности пока еще очень скромны по сравнению с желаниями.

2 ВОПРОС Жизненные циклы человека и различные цели инвестирования.
Фазы жизненного цикла человека с позиции инвестирования
Фаза III охватывает промежуток 25–45 лет, когда человек реализует свои конкурентные преимущества, приобретает опыт, продвигается по карьерной лестнице, может состояться как работник и руководитель, зарекомендовать себя в определенном профессиональном статусе. Отдача от инвестированных средств начинает приносить доход, который со временем увеличивается, достигая максимума.
В IV фазе (старше 45 лет ) человек либо продолжает инвестировать и добивается все новых высот, получая больший доход от вложенных средств или поддержи- вая его на прежнем уровне, либо останавливается на достигнутом.

3 ВОПРОС Пенсионный возраст и государственное пенсионное обеспечение.
Благосостояние общества во многом зависит от эффективности функционирования системы пенсионного обеспечения, а ее нестабильность является главным рисковым фактором для развития экономики в долгосрочной перспективе.
Пенсия (от лат. pensio – «платеж») – это выплаты физическим лицам, заменяющие заработок после прекращения трудовой деятельности по достижению пенсионного возраста либо по социальным показателям.
Одна из ключевых задач, которую решает долгосрочное бюджетное планирование, состоит в поддержании финансовой устойчивости пенсионной системы. Для этого необходимо сохранять соответствие между пенсионными обязательствами государства и финансовыми ресурсами пенсионной системы, гарантирующей безусловное исполнение всех обязательств. Чтобы обеспечить долгосрочную устойчивость пенсионной системы, необходимо определить надежные источники финансирования пенсий и пределы их финансирования за счет бюджетных доходов.

Основные типы пенсионных систем

Пенсионная система призвана решить следующие задачи:
предотвращать бедность среди пенсионеров
нивелировать разницу в уровне благосостояния в период активной трудовой деятельности и после выхода на пенсию.

ПЕНСИОННАЯ РЕФОРМА В РОССИИ
Новая пенсионная реформа предполагает повышение пенсионного возраста для женщин с 55 до 60 лет и для мужчин с 60 до 65 лет соответственно. Чтобы жители страны привыкли к изменениям, реализация реформы по пла- ну должна была занять 10 лет – до 2028 года включительно. В 2020 году на
пенсию выйти могут женщины, достигшие возраста 55,5 лет, и мужчины в 60,5 лет, т. е. отработать лишних по реформе придется всего полгода.
Пенсии по старости выплачиваются по достижении общеустановленного пенсионного возраста: для мужчин – 65 лет, для женщин – 60 лет.

4 вопрос Российская система государственного пенсионного обеспечения.

КАКИЕ ВИДЫ ПЕНСИЙ СУЩЕСТВУЮТ ?
Виды пенсий по обязательному пенсионному страхованию ( за счет страховых взносов):
по старости;
по инвалидности;
по потере кормильца.
Виды пенсий по государственному пенсионному обеспечению:
пенсия за выслугу лет;
пенсия по старости;
пенсия по инвалидности;
пенсия по случаю потери кормильца, социальная пенсия.

Право на пенсию по государственному пенсионному обеспечению имеют:
федеральные государственные гражданские служащие;
военнослужащие;
участники Великой Отечественной войны;
граждане, награжденные знаком «Жителю блокадного Ленинграда»;
граждане, пострадавшие в результате радиационных или техногенных катастроф;
космонавты;
граждане из числа работников летно-испытательного состава;
нетрудоспособные граждане.

Пенсионный фонд РФ
Обязательное пенсионное страхование в РФ осуществляется страховщиком, которым является Пенсионный фонд РФ (ПФР). ПФР формирует и распределяет финансовые ресурсы в целях пенсионного обеспечения граждан в Российской Федерации.
Бюджет Пенсионного фонда РФ пополняется за счет страховых взносов на обязательное пенсионное страхование, которые уплачиваются страхователями (работодателями).
Источниками формирования средств Пенсионного фонда РФ являются:
страховые взносы работодателей;
ассигнования из федерального бюджета (в том числе на выплату государственных пенсий и пособий военнослужащим, их семьям; социальных пенсий, пособий на детей старше полутора лет);
средства, возмещаемые из бюджета в связи с назначением досрочных пенсий безработным;
средства, взыскиваемые с работодателей в результате предъявления регрессивных требований (пеней, финансовых санкций);
доходы от капитализации временно свободных средств (покупки ценных бумаг, инвестиций);
беспроцентные ссуды, займы и кредиты;
добровольные взносы юридических и физических лиц; другие по-ступления.

Накопительная и страховая часть трудовой пенсии
С 1 января 2010 года в России трудовая пенсия по старости состоит из двух частей – страховой и накопительной.
Накопительная часть пенсии формируется за счет обязательных страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии и дохода от их инвестирования.
Накопительная часть пенсии формируется за счет обязательных страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии и дохода от их инвестирования.

Как формируются пенсионные накопления ?
Для формирования накопительной части пенсии можно использовать материнский (семейный) капитал, добровольные взносы работника и работодателя, взносы на софинансирование в рамках государственной программы и доход от инвестирования всех этих средств.
Средства, которые формируют накопительную пенсию, называют пенсионными накоплениями.
Пенсионные накопления по выбору застрахованного лица можно инве- стировать через государственную управляющую компанию (с 2003 года эта функция поручена Внешэкономбанку) либо через частные организации: управляющие компании или негосударственные пенсионные фонды (НПФ).

5. Негосударственные пенсионные фонды
Негосударственные пенсионные фонды (НПФ) формируют средства пенсионных накоплений по обязательному пенсионному страхованию, а также пре доставляют услуги по негосударственному пенсионному страхованию для формирования дополнительной пенсии из добровольных взносов.
Пенсионные взносы инвестируются в интересах клиента, увеличиваясь за счет инвестиционного дохода.

Чтобы распорядиться своими пенсионными накоплениями, необходимо подать заявление в Пенсионный фонд РФ о передаче средств пенсионных накоплений в доверительное управление НПФ или управляющей компании. Владелец пенсионных накоплений также имеет право раз в год передавать их по своему желанию в управление любому НПФ или управляющей компании – частной или государственной.

Негосударственные пенсии
Негосударственные пенсии выплачивают по достижении пенсионного возраста на основании договоров с физическими и юридическими лицами в рамках индивидуальных и корпоративных пенсионных программ, когда взносы на негосударственное пенсионное обеспечение своих работников делает работодатель.
Величина взносов, размер и порядок получения негосударственной пенсии определяются договором негосударственного пенсионного обеспечения с НПФ и действующим законодательством.