Конкурентоспособность российских производителей полимеров

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Имея значительные сырьевые ресурсы Россия не относится к числу мировых лидеров по производству полимеров…
Добыча нефти в мире, 2009 г.
Добыча природного газа в мире, 2009 г.
Всего: 2 696 млрд. м3
Производство пластиков* в мире, 2009 г.
Всего: 3 820 млн. тн.
Всего: 174 млн. тн.
Источник: BP statistical review of world energy, CMAI
* включают ПЭ, ПП, ПВХ, ПС, ПЭТФ
13 место
Россия
Южная Корея
Япония
Китай
США
18,4%
17,7%
5,0%
4,9%
1,8%

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Рынки базовых полимеров в РФ существенно меньше рынков развитых стран, сравнимых по количеству населения (рынок ПЭ+ПП в Европе в ~10 раз больше, чем в РФ в удельном выражении)
Регионы потребления и экспортные рынки (Европейская часть РФ, ЕС, Китай) удалены от источников н/х сырья в РФ (Западная Сибирь)
Высокие тарифы на ж/д перевозки сырья и продукции
…что вызвано рядом системных недостатков нефтехимического комплекса РФ, которые сказываются на конкурентоспособности российских компаний
Географическая удаленность, неразвитая инфраструктура
Неразвитый внутренний рынок потребления
Устаревшие технические стандарты и требования
Импорт критического оборудования и логистические затраты
Низкий уровень развития строительного рынка и рынка СМР
«Недоинвестирование» в отрасль
Высокая стоимость строительства современных производств
С 1991 г. в РФ практически не введено ни одной мощности мирового масштаба по полимерам
В настоящее время стоимость капитала в РФ (кредитные ставки до 12%) выше, чем в развитых странах (3-5%).

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Источник: CMAI
Мощностей по производству базовых мономеров (этилен, пропилен и др.) недостаточно для конвертации сырьевого потенциала и насыщения потребностей внутреннего рынка в полимерах
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
Сырье
Пиролиз
Спрос на
продукцию в РФ
млн. тн.
Текущее количество установок пиролизов не позволяет перерабатывать имеющееся сырье и полностью удовлетворять внутренний спрос
Потребление нефтехимической продукции на душу населения в 1,5-3 раза ниже по сравнению со среднемировым уровнем
Импорт пластиков в РФ составляет около 35-40% (в 2009 г. - 30% внутреннего спроса)
Импортозамещение и рост внутреннего потребления могут обеспечить потенциал роста внутреннего спроса пластиков в ~2,5 раза к 2020

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Мощности по производству полипропилена Россия - Мир
Источник: CMAI
Средний возраст основных фондов НХ отрасли РФ
Возрастная структура основных фондов и незначительный размер мощностей (отсутствие эффекта масштаба) существенно влияют на структуру затрат компаний
Частота и затраты на ремонтные работы в значительной степени зависят от возраста оборудования
Имеющиеся мощности по полимерам в РФ отстают от средних мировых, им свойственен высокий износ
Мир: средняя эффективная мощность
Россия, 2009 г.
Вновь вводимые в мире мощности значительно превышают по объемам производства предшествующие – эффект масштаба
Мощность одного н\х комплекса вводимого на Ближнем Востоке сопоставима по объемам со всем текущим производством в РФ (Производство ПП России ~620 тыс.тн, а СП Borealis и Abu Dhabi National Oil Company - Borouge 800 тыс.тн. в ОАЭ)

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Однако на внутреннем рынке российские производители конкурентоспособны, в том числе ввиду логистических преимуществ (щита)
Источник: анализ Компании, PlasticsEurope, WG Market Research & Statistics, РЖД
местное производство
возможный импорт
Российские нефтехимические заводы
Китай
Роттердам
Персидский залив
Стоимость доставки ПП и ПЭ
из регионов в ЦФО
0
50
100
150
200
250
Китай
Европа
(среднее)
Томск
Тобольск
$ тн.
54,7%
30,0%
68,0%
50,3%
ЦФО

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
При этом новые мощности планируемые в РФ могут быть конкурентоспособными на целевых мировых рынках
Б.Восток этан
Б.Восток пропан
США (этан)
Б. Восток (нафта)
США (нафта/СУГ)
Европа нафта
Европа марж. произв-ль
СВА
ЮВА
Прочие
Ю.Америка
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
Кривая денежных затрат по производствам полиэтилена мировых производителей на целевых рынках в 2015 г. (Китай и З. Европа)
Источник: анализ Компании, CMAI
Логистика
Операц. затраты
Сырье
Только в 2-ух регионах планируется активное строительство – Ближний Восток (пропан) и Китай (нафта).
1
0
200
400
600
800
1000
1200
1400
1
2
3
5
6
8
7
9
4
10
20
30
40
50
60
70
80
90
100
Спрос
Мощности производства
полиэтилена, млн.т
Новая мощность на примере в З.Сибири (Тобольск)*
долл./тн
10
11
* Без учета вмененных кап.вложений для сравнимости

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Один из рычагов повышения конкурентоспособности – снижение стоимости капитала и упрощение строительных норм и правил
Ставки центральных банков*
0
2
4
6
8
10
12
ФРС США
ЕЦБ
Индия
Китай
Казахстан
Россия
Бразилия
%
Источник: анализ Компании, данные ЦБ стран.
* - или аналогичных им организаций, на сентябрь 2010 г.
Влияние стоимости привлеченного капитала на вмененные капитальные затраты (на примере комплекса по производству ЛПЭНД мощностью 1 млн. тонн)
Факторы удорожания строительства
Кап. затраты ЕС
Производительность труда
Логистика
Фактор климата
Строительный рынок
Квалификация заказчика
Прочее
Кап. затраты Россия
Тех.стандарты и требования
100
5-10
5
0-20
3-5
5-10
3-5
3-5
125-160
Предпосылки для расчета:
Номинальная разница в стоимости кап. затрат – 63%
Разница в стоимостях привлекаемого капитала – 6.31% Китай (ставка ЦБ + 1%), 9.75% Россия (ставка ЦБ + 2%)
За счет заемного капитала финансируется 70%
затрат
Срок кредита – 5 лет.
0
50
100
150
200
250
300
Китай
Россия
% по кредиту
CAPEX
$/тн
38%
63%
52%
0,25%
1,0%
5,0%
5,3%
7,5%
7,75%
10,75%

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Рост тарифов естественных монополий также оказывает влияние на конкурентоспособность российских производителей
Источник: анализ Компании
Затраты на переработку при производстве полимеров, связанные с деятельностью естественных монополий, составляют 30-40%
Среднегодовой темп роста цен на электроэнергию с 2005г. составляет 12,3%, в перспективе до 2015 г. ожидается рост на уровне 13-15% в год
Среднегодовой темп роста тарифов на ЖД перевозки с 2005 г. составляет 14,3%, в перспективе до 2015г. ожидается рост на уровне 13-15% в год.
Структура затрат на переработку
0
2000
4000
6000
8000
10000
12000
14000
ПВХ
ПЭВД
Электроэнергия
Логистика
Прочие перем. затраты
Постоянные затраты
руб/тн
21%
8,5%
25%
19%

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Реализуемые
Проекты в стадии принятия решения
2010
2014
ТОБОЛЬСК
ПП - 500
ПЕРМЬ
ПСВ – 50+50
БНХК
САЛАВАТ
ПЭ, ПП, МЭГ
ДАЛЬНИЙ ВОСТОК
ПЭ, ПП, МЭГ
СИБУР в своей стратегии нацелен на строительство новых полимерных производств ориентированных как на внутренний рынок, так и на эффективный экспорт
Инвестиционные идеи
2016
ТОБОЛЬСК
ПЭ-1200, ПП-600
ПЭ-1200, ПП-600
ТУЛА
АБС - 80
- ориентированные на внутренний рынок
- ориентированные на внутренний рынок и на экспорт
- ориентированные на экспорт
- 100% СИБУР
- совместное предприятие
- конфигурация не определена

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
СИБУР продолжает строительство комплекса по производству полипропилена в Тобольске, ориентированного на рынок РФ и экспортные рынки
Площадка
Продукция и рынки сбыта
Технологическая схема
Доля СИБУР – 100%
Производство полипропилена (гомополимер) мощностью 500 тыс. тн. в год.
Планируемые рынки сбыта: Российская Федерация, Китай, Турция, страны СНГ, Европа.
Информация по проекту
Планируемый срок ввода: конец 2012 г., выход на проектную мощность 2013 г.
Лицензиар ПП: INEOS.
Проект реализуется (получено финансирование под проект, строительные работы начаты в 2007 году). На площадке завершаются свайные и фундаментные работы. На прошлой неделе из Кореи поступило оборудование, в числе которого 100-метровая колонна общим весом 1100 тонн. В данное время на промышленной территории работают свыше 1000 человек.

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
СИБУР поэтапно реализует проект «стирольной цепочки» по производству вспенивающегося полистирола для нужд рынка РФ
Площадка
Продукция и рынки сбыта
Технологическая схема
Доля СИБУР – 100%
ЗАО «Сибур-Химпром»
г. Пермь
Две линии по производству вспенивающегося полистирола (две очереди) мощностью по 50 тыс. тн каждая
Планируемые рынки сбыта: Российская Федерация, Восточная Европа (в первую очередь Польша), страны СНГ
Информация по проекту
Планируемый срок ввода: конец 2010 г., выход на мощность 2011 г. второй этап – 2013 г.
Лицензиар: по этилбензолу - Badger Licensing LLC; по ПСВ SUNPOR Technology AS (Норвегия).
В настоящее время на установках этилбензола и вспенивающегося полистирола заканчиваются монтажные работы, производится опрессовка оборудования. Пуско-наладочные работы на данных объектах запланированы на октябрь-ноябрь 2010 года, получение товарного полистирола – ноябрь 2010 г.

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Строительство мощностей по производству ПВХ в Нижегородской области (Кстовский район) СИБУР реализует совместно с компанией «SolVin»
Площадка
Продукция и рынки сбыта
Технологическая схема
СП с «SolVin» (50%/50%)
Площадка СИБУР-Нефтехим
ООО «РусВинил» Нижегородская область
Производство: поливинилхлорид - 330 тыс. тн. (300 т.т. суспензионный, 30 т.т. эмульсионный), каустическая сода – 220 тыс. тн.,
Планируемые рынки сбыта: Российская Федерация (внутренний рынок).
Информация по проекту
Планируемый срок ввода: конец 2013 г.
Лицензиар: SolVay.
12.07.2010 г. был торжественно заложен первый камень в строительство завода. Завод ПВХ будет построен по современным европейским технологиям (BAT – Best Available Techniques). Сейчас уже выкуплены или взяты в долгосрочную аренду основные земельные участки и проведены земельные работы "нулевого" цикла.
Проект включен в перечень приоритетных проектов Минпромторга России.

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Из проектов, находящихся в конечной стадии проработки следует отметить строительство производства полипропилена в Нижнем Новгороде и СП по производству АБС пластиков
ОАО «Сибур-Нефтехим» Нижегородская область
ОАО «Пластик»
Тульская область
Суть проекта: Создание производства полипропилена на площадке Сибур-Нефтехим
Участники проекта
ОАО «СИБУР Холдинг»
Продукция:
Полипропилен - 200 тыс.т/год (включая сополимеры)
Сбыт:
Российская Федерация, Китай, СНГ, Турция, Европа
Лицензиар:
Ineos.
Ввод:
2014 г.
Суть проекта: Создание на имеющейся производственной площадке нового производства АБС-пластиков
Участники проекта
ОАО «СИБУР Холдинг» (44% + 1 акция)
РОСНАНО (50% - 1 акция)
Samsung Cheil Ind (6%) - технология
Продукция:
АБС-пластик - 80 тыс.т/год
Сбыт:
Samsung (off-take части объемов), Российская Федерация, СНГ, Европа.
Лицензиар:
Samsung Cheil Ind.
АБС-пластик
ПП Нижний Новгород

ICIS-MRC: Российский полимерный Саммит 14.10.2010, Москва
Потенциальные проекты с участием СИБУР возможны в привязке к новым сырьевым регионам в горизонте за 2015 г.
Балтийский НХК
Суть проекта: комплекс по н/х производству на побережье Балтийского моря
Прорабатывается совместно с Газпром и иностранным партнером (Dow Chemical)
Продукция (один из вариантов):
ПЭ, ПП и другая продукция
Сбыт:
РФ, Европа
Салаватский НХК
Суть проекта: совместное предприятия с СНОС по созданию нового пиролиза (от 700 т.т.) на базе нафты и СУГ и площадки СНОС
Продукция:
ПЭ, ПП, ОЭ / МЭГ
Сбыт:
Российская Федерация, Китай, СНГ, Турция.
Дальний Восток
Суть проекта: строительство НХК для переработки сырья ОАО «Газпром» добываемого в Восточной Сибири и на Дальнем Востоке
Продукция (один из вариантов):
МЭГ – 700, ПЭ - 1000, ПП-720 тыс.т/год
Сбыт:
Российская Федерация, Китай, др. страны АТР
Прорабатывается совместно с
ОАО «Газпром» и возможно иностранными партнерами
ЗапСиб (Тобольск) - 2
Суть проекта: новый пиролиз в Тобольске на базе сырья (ШФЛУ, этан) с ГПЗ в ЗС
Продукция:
Этилен свыше 1 млн.т., полиолефины и продукция орг.синтез
Сбыт:
Российская Федерация, Китай, СНГ, Турция, Европа
Проект позволит значительно увеличить объемы переработки имеющихся сырьевых ресурсов (ШФЛУ, СУГ) и построить мощность мирового масштаба.
- источники сырья
- продуктопроводы