Мировой рынок нефти в среднесрочной и долгосрочной перспективе

Экспорт нефти и ВВП России
Экспорт
ВВП
Млрд руб.
Долл./барр

Структура доходов от нефтяной промышленности
Поступления (млрд. руб.) =
∆1 $/барр = ∆≈$1,9 млрд (доходы бюджета)

Схематическая модель нефтяного рынка

Сравнительный анализ динамики цен на нефть и ВВП
r= -0,31
r= 0,61
r - коэффициент корреляции
Прирост ВВП развитых стран не коррелирует с ценой на нефть.
Корреляция прироста ВВП Китая с ценой на нефть высокая.

Нефть как финансовый актив
В 2000 -е годы значительно возросло число спекулянтов на нефтяном рынке.
Цена на нефть резко выросла, несмотря на относительно невысокий прирост мирового потребления.

Нефть как финансовый актив
Долл./барр

Нефть как финансовый актив
Долл./барр
Индекс доллара –broad dollar index
Основу текущей цены на нефть составляет её ценность как финансового актива и курс доллара. Возникла тесная корреляция цены на нефть с такими факторами, как доходность американских казначейских облигаций, фондовые индексы и т.д.

Прогнозирование цен на нефть с помощью нейронной модели
ГУ ИЭС занимается прогнозированием цен на нефть с помощью нейронной модели с 2006 г. Прогнозы отличаются высокой степенью достоверности, с помощью модели было предсказано кризисное падение цен в 2008 г.
Долл./барр

Движущие волны: 1-2-3-4-5
Коррекционные волны: A-B-C
С
1
2
3
4
5
A
B
С’
1
2
3
4
5
A
B
С’’
Волны мирового развития, фракталы Эллиотта
Одним из преимуществ нейронной модели является автоматический учёт цикличности

Многофакторная нейронная модель
На выходе мы получаем прогноз по тем рядам же рядам данных, которые были заложены на входе

Актуальный прогноз цен на нефть с помощью нейронной модели
Долл./барр

Долгосрочный прогноз цен на нефть с помощью нейронной модели

Долл. 2009 г. за баррель
Прогноз цен на нефть до 2050 г.

Ключевые тренды в нефтяной отрасли
Возможны революционные изменения автопарка
Конец нефтяной эпохи и нефтяного бизнеса в инновационном сценарии
Вызов для России: спад экспорта нефти в физическом и особенно денежном выражении
Потребление нефти, млн т