Денежно - кредитная система и денежно - кредитное регулирование

3 вопрос.
Банки и их функции. Создание денег банками

Банковская система – это вся совокупность банков в националь-ной экономике.

Главная задача банковской системы - создание и функционирование рынка капитала как основного звена, опре-деляющего в целом развитие националь-ной экономики.

Банковская система имеет два уровня:
1 уровень – центральный банк;
2 уровень – коммерческие банки.

В РФ закреплены основные принципы
организации банковской системы:
принцип двухуровневой банковской
системы;
принцип универсальности банков
(имеют право осуществлять все
операции).

Количество кредитных организаций в РФ
На 1.01.2004г. - 1329
На 1.01.2005г. - 1299
На 1.01.2006г. - 1253
На 1.01.2007г. - 1189
На 1.01.2008г. - 1108
На 1.01.2010г. - 1058
На 1.01.2011г. - 1012
На 1.01.2012г. - 978
На 1.01.2013г. - 956
На 1.11.2013г. - 936
За 2009г. количество банков сократилось на 56,
в 2010г. – на 46, в 2011г. – на 34, в 2012г. – на 22.

Количество действующих кредитных
организаций в РФ

Кредитные организации с иностранным участием в уставном капитале в РФ

Рейтинг банков РФ

Банк – это коммерческое учреждение, занимающееся аккумуляцией денежных средств и предоставлением кредитов, а также осуществляющее иные банковские операции.

Принципы деятельности коммерческих банков:
Работа в пределах реально привле-
ченных ресурсов.
Это усиливает конкуренцию банков за привлечение клиентов, стимулирует улучшение обслуживания клиентов и т.п.

Рыночные отношения с клиентами банка, т.е. руководствуются такими критериями, как прибыльность, риск и ликвидность.
Регулирование деятельности бан-ков прежде всего косвенными методами.

Функции коммерческих банков:
Аккумуляция временно свободных денежных средств и превращение их в капитал.
Кредитование населения, предприя-тий и государства.

Функции коммерческих банков:
Создание кредитных денег.
Осуществление расчётов в народном хозяйстве.
Организация выпуска и размещение ценных бумаг.
Оказание консультативных услуг (по вопросам налогового планирования, оптимизации расчётов, составлении отчётности и т.д.).

Операции коммерческого банка делятся на две основные группы: активные и пассивные.

Пассивные операции – это операции по привлечению средств в банки, формированию их ресурсов.
За эти привлеченные ресурсы банки платят клиентам.

Активные операции – это операции по размещению денежных ресурсов, имеющихся в распоряжении банков в целях получения дохода (предоста-вление ссуд, покупка акций, облигаций и др.).

Картина деятельности банка отражена в балансовых отчетах.

Баланс
Баланс коммерческого банка

Активы показывают все, чем располагает банк для своей работы и включают:
кассовую наличность банка – бумажные
деньги, монеты (2 – 4% от общей суммы
активов);
2) собственность – то, чем владеет банк –
ценные бумаги, недвижимость, банковские
депозиты и др.;
ссуды, выдаваемые банком;
резервы.

Особое значение в балансе банка принадлежит резервам.
Резервы банка делятся на обязательные и избыточные.

Обязательные резервы – это часть от сумм вкладов, которую каждый коммерческий банк должен зачислить на счёт центрального банка.
Норма обязательных резервов устанав-ливается центральным банком.

Резервная
норма
=
Обязательные резервы банка
Обязательства коммерческого
банка по вкладам
х 100%
Например:
Вклад(депозит) – 2000 руб.
Резервная норма (R) – 10%.
Обязательные резервы 200 руб.

Обязательные резервы необходимы:
1) для регулирования ликвидности
(средство защиты вкладчиков);
2) как регулятор предложения денег
(инструмент денежно – кредитной
политики центрального банка).

Избыточные резервы – находящийся в коммерческом банке запас наличных резервов сверх обязательных..
Избыточные резервы используются для предоставления ссуд.

В пассиве отражаются:
1)Собственные средства банка (акци-онерный капитал, резервный фонд, нераспределённая прибыль и др.)
2)Обязательства коммерческого банка, которые включают:
привлеченные средства (вклады до востребования, срочные вклады и др.);
заемные средства (кредиты центрального банка, депозитные и сберегательные сертификаты и др.).

Балансовый отчёт банка находится в равновесии:
Активы = обязательства + собствен-ный капитал.

Прибыль банка образуется по результатам коммерческой деятель-ности как разность между факти-чески полученными доходами и произведенными расходами.

Прибыль банков в РФ
Удельный вес прибыльных банков за 2012 год снизился с
94,9% в 2011г. до 94,2%.

Структура факторов увеличения прибыли
( в % к общей сумме прибыли)

Доля убыточных банков в РФ увеличилась с 5,1% в 2011г. до 5,8% в 2012г. Количество убыточных банков выросло с 50 до 55.
Убытки банков составили 79,8 млрд. руб. в 2009г., 21,7 млрд. руб. - в 2010г., 5,6 млрд. руб. - в 2011г. и 9,4 млрд. руб. – в 2012г.

Создание денег банками
Принимаются следующие упрощения:
Норма обязательных резервов R=10%.
В балансовых отчётах банка отражаются только изменения активов и пассивов.
Избыточные резервы банка полностью используются для выдачи ссуд одному лицу и ссуда полностью расходуется.

Фирма «А» продала товары на 100 тыс. руб. и положила их в банк Б1.
Баланс банка Б1
Банк выдал ссуду 90 тыс. руб. фирме «В». Предоставляя ссуду, банк увеличил количество денег в обращении со 100 тыс.руб. до 190 тыс. руб.
90 тыс. руб.– это деньги, созданные банком Б1.

Фирма «В», получив ссуду 90 тыс.руб., покупает необходимые товары у фирмы «С», а та переводит полученные деньги на свой счёт в банк Б2.
Баланс банка Б2
Банк Б2 увеличил количество денег на 81 тыс.р. Общее количество денег составило 100 тыс.р. + 90тыс.р. + 81 тыс.р. = 271 тыс.р.

Этот процесс создания денег банками будет продолжаться до тех пор, пока вся сумма первоначального вклада (100 тыс. руб.) не окажется использованной в качестве обязательных резервов.

Для того, чтобы вычислить общий объём денег, добавленный в обращение, применяется специаль-ный показатель – депозитный мультипликатор (m)
R- резервная норма

Депозитныйный мультипликатор (m) показывает максимальное количе-ство кредитных денег, которое может быть создано одной денежной единицей при данной величине резервной нормы ( R).
R = 10%

Таким образом, первоначальный вклад в 100 тыс.руб. создал дополнительно 900 тыс.руб. (90тыс.руб. 10)
Общее количество денег = 100тыс.руб.+
+ 900тыс.руб. =1 млн.руб.

Коммерческие банки создают кредитные деньги, когда они предоставляют ссуды.

Рассмотренная схема создания кре-дитных денег исходила из того, что денежная масса состояла только из безналичных денег и не учитывала:
1) утечки в систему наличного обра-
щения (взяв ссуду заемщик необя-
зательно депонирует ее на счет в
другой банк);

2) банки могут выдавать в качестве ссуд не всю массу резервов сверх обяза-тельных;
3) население обычно не вносит все налич-ные деньги на банковский вклад, часть их оставляет на руках в наличной форме.

Модель денежного мультипликатора
Введем следующие понятия:
Денежная масса (предложение денег) – это общий объем находящихся в обращении платежных средств.
Ms = C + D,
где Ms – денежная масса, находящаяся в
обращении;
С – количество наличных денег в
обращении;
D – объем депозитов до востребования.

Денежная база – общий запас налич-ных денег.
B = C + Res,
где B – денежная база;
C – сумма наличных денег в обраще-
нии (вне банковской системы);
Res – сумма обязательных резервов
банковской системы.

Ms
Денежный мультипликатор можно определить как отношение величины денежной массы (предложение денег) к величине денежной базы.
Ms
B
=
C+ D
C+ Res
=
C
D
+
D
D
C
D
Res
D
+
=
Cr +1
Cr+R
m =
где R – резервная норма,
Cr – коэффициент депонирования, или отношение
наличноси к депозитам.

Расчет денежного мультипликатора
R = 10% (норма обязательных резервов);
Cr = 25% (отношение «наличность –
депозиты»)
m= (0,25+1) / (0,25+0,1) = 3,57

4 вопрос.
Центральный банк и его функции. Денежно-кредитная политика центрального банка.

Особое место в кредитной системе страны занимает Центральный банк.
Во всех странах центральные банки обладают определенной независи-мостью от исполнительных органов и в большинстве стран подотчетны законо-дательным органам власти (парла-менту).

Традиционно Центральный банк выполняет четыре основные функции:
Монопольная эмиссия наличных
денег и организация их обращения.

Ведение операций правительства (является банкиром правительства).
Центральный банк осуществляет кассовое исполнение госбюджета, управление госдолгом, хранит государственные золотовалютные резервы и т.п.

Функция «банк банков».
Центральный банк хранит кассовые резервы коммерческих банков, осуществляет их кредитование, контролирует деятельность коммер-ческих банков и других кредитных учреждений.
Проведение официальной денежно-кредитной политики.

Таким образом, Центральный банк – это эмиссионный, кредитный и расчётный центр страны.

Основными задачами ЦБ являются:
обеспечение стабильности националь-ной валюты;
регулирование количества денег в стране (как наличных, так и безналичных);
создание условий для безинфляци-онного развития экономики.

Денежно – кредитная (монетарная) политика представляет собой комплекс взаимосвязанных мероприятий, предпри-нимаемый центральным банком в целях регулирования денежного обращения и кредита.

Выделяют конечные и промежу-точные цели монетарной политики.
Конечными целями являются рост реального объема ВВП, обеспечение полной занятости, стабильность цен, устойчивый платежный баланс. Эти цели являются стратегическими и рассчитаны на годы.

Текущая денежно – кредитная политка ориентируется на конкретные, проме-жуточные цели и направлена:
либо на стимулирование кредита и
денежной эмиссии;
либо на ограничение и сдерживание
кредита и денежной эмиссии.

Инструменты денежно-кредитной политики:
1) Прямые:
лимиты кредитования;
прямое регулирование процент-
ной ставки.

2) Косвенные:
операции на открытом рынке;
изменение нормы обязательных резервов;
изменение учетной ставки (ставки рефинансирования).

Операции на открытом рынке – покупка и продажа центральным банком государственных ценных бумаг.
Если центральный банк покупает ценные бумаги у коммерческих банков, то на соответствующую сумму увеличиваются их избыточные резервы, расширяются возможности создания банками новых кредитных денег, увеличивается предложение денег.

Для уменьшения количества денег в обращении центральный банк продает государственные ценные бумаги, сокращаются резервы банков и их способность создавать деньги путем кредитования.

Операции на открытом рынке считаются наиболее эффективным инструментом денежно – кредитной политики.

Изменение нормы обязательных резервов – той доли средств, которую коммерческие банки должны хранить в центральном банке.

Изменение нормы обязательных ре-зервов влияет на денежный мульти-пликатор.
Снижение нормы резервов увеличивает мультипликатор и соответственно денежную массу. Повышение нормы резервов снижает значение мультипликатора и уменьшает денежную массу.

Изменение учётной ставки (став-ки рефинансирования) – это измене-ние процентной ставки, по которой коммерческие банки могут брать кредиты у центрального банка.

Если ставка рефинансирования снижается, это облегчает получение кредитов у центрального банка, увеличиваются резервы коммерческих банков, снижается банковский процент за кредит, больше выдается кредитов, предложение денежной массы в стране возрастает. И наоборот.

Ставка рефинансирования Центрального банка России
01.12.2008 – 13,0% 30.04.2010 – 8,0%
24.04.2009 – 12,5% 01.06.2010 – 7,75%
05.06.2009 – 11,5% 28.02. 2011 – 8,0 %
28.12.2009 – 8,75% 03.05.2011 – 8,25%
24.02.2010 – 8,5% 26.12.2011 – 8,0%
29.03.2010 – 8,25% 14.09.2012 – 8,25%

Ставка рефинансирования играет важную роль в экономике, она определяет все остальные ставки на кредитном рынке и ее изменение дает информацию о направлениях денежно – кредитной политики.

В зависимости от экономической ситуации в стране центральный банк проводит политику «дешевых» денег или политику «дорогих» денег.

Сущность политики
«дешевых» и «дорогих» денег

Контрольные вопросы

К активам банка относятся:
Чековые вклады и резервы.
Наличные деньги и резервы.
Собственность и акционерный капитал.
Резервы, ссуды, депозиты.

К активным операциям банков относится:
Эмиссия ценных бумаг.
Прием вкладов предприятий.
Предоставление кредитов.
Финансовые обязательства перед другими банками.

3. Операции банков по привлечению средств называются:
Активными
Пассивными
Посредническими

4. Верно или неверно данное выражение:
«Если норма обязательных резервов составляет 100%, банковская система не может создавать деньги»

5. Создание безналичных денег в экономике,
или эмиссионная функция банков выпол-
няется при помощи:
Эмиссионных операций
Посреднических операций
Ссудных операций
Депозитных операций

6. В коммерческом банке имеется депозит в 1000 руб. Норма обязательных резервов равна 20%. Этот депозит способен увеличить объем пред-ложения кредитных денег на:
200 руб.
800 руб.
4000 руб.
5000 руб.

7. Денежный мультипликатор представляет собой отношение:
Спроса на деньги к предложению денег.
Денежной базы к предложению денег.
Предложение денег к спросу на деньги.
Предложение денег к денежной базе.

8. Предложение денег увеличивается, если:
Население покупает облигации частных компаний.
Растут государственные закупки товаров и услуг.
Центральный банк покупает облигации у населения.

9. Верно или неверно данное выражение.
«Центральный банк принимает вклады и размещает денежные средства физи-ческих лиц и предприятий на условиях срочности, платности и возвратности.»

10. Под рефинансированием понимается:
Установление Центральным банком ориентиров роста денежной массы.
Купля – продажа Центральным банком государственных ценных бумаг.
Установление Центральным банком обязательных критериев деятельности коммерческих банков.
Кредитование Центральным банком коммерческих банков.

11. Изменение нормы обязательных резервов оказывает влияние на:
Ставку процента.
Величину денежной базы.
Денежный мультипликатор.
Все ответы верны.
Верного ответа нет.

12. К прямым инструментам дене-жно – кредитной политике относят:
Установление нормы обязательных резервов
Операции на открытом рынке
Изменение учетной ставки
Установление предельного уровня кредитования