Основные группы аналитических финансовых коэффициентов

ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ, КАК ПРАВИЛО, НАЧИНАЮТ С РАСЧЕТА ФИНАНСОВЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ПРЕДПРИЯТИЯ. РАССЧИТЫВАЕМЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ОБЪЕДИНЯЮТ В ГРУППЫ.
В СОСТАВ ПОКАЗАТЕЛЕЙ КАЖДОЙ ГРУППЫ ВХОДЯТ НЕСКОЛЬКО ОСНОВНЫХ ОБЩЕПРИНЯТЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ И МНОЖЕСТВО ДОПОЛНИТЕЛЬНЫХ, РАССЧИТЫВАЕМЫХ В ЗАВИСИМОСТИ ОТ ЦЕЛЕЙ АНАЛИЗА И УПРАВЛЕНИЯ. ЦЕЛИ АНАЛИЗА МОГУТ ПРЕДПОЛАГАТЬ КАК КОМПЛЕКСНЫЙ АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО ПОЛОЖЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ, ТАК И АНАЛИЗ НА БАЗЕ ОСНОВНЫХ АНАЛИТИЧЕСКИХ ФИНАНСОВЫХ КОЭФФИЦИЕНТОВ, ЛИБО РАСЧЕТ ОДНОГО ИЗ НИХ.

АНАЛИТИЧЕСКИЕ ФИНАНСОВЫЕ КОЭФФИЦИЕНТЫ ХАРАКТЕРИЗУЮТ СООТНОШЕНИЯ МЕЖДУ РАЗЛИЧНЫМИ СТАТЬЯМИ БУХГАЛТЕРСКОЙ (ФИНАНСОВОЙ) ОТЧЕТНОСТИ. НАПРИМЕР, КОЭФФИЦИЕНТЫ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ЛИКВИДНОСТИ ПОЗВОЛЯЮТ СРАВНИВАТЬ ДОЛГОВЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ С ИМЕЮЩИМИСЯ У НЕГО АКТИВАМИ,КОЭФФИЦИЕНТ АВТОНОМИИ
ОПРЕДЕЛЯЕТ ДОЛЮ СОБСТВЕННОГО
КАПИТАЛА В СОВОКУПНЫХ АКТИВАХ

СУЩЕСТВУЕТ БОЛЬШОЕ КОЛИЧЕСТВО ФИНАНСОВЫХ КОЭФФИЦИЕНТОВ, НО ДЛЯ ПОЛНОЙ ХАРАКТЕРИСТИКИ СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ ВПОЛНЕ ДОСТАТОЧНО НЕБОЛЬШОГО КОЛИЧЕСТВА. ГЛАВНОЕ, ЧТОБЫ ЭТОТ КОЭФФИЦИЕНТ ОТРАЖАЛ ОДНУ ИЗ СТОРОН ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ.

ПЕРВАЯ ГРУППА – ГРУППА КОЭФФИЦИЕНТОВ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ. ЗДЕСЬ ВЫДЕЛЯЮТ КОЭФФИЦИЕНТ ОБЩЕЙ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ, ЧИСТОЙ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ, ЧИСТОЙ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ СОБСТВЕННОГО КАПИТАЛА, РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ ФОНДОВ.
КО.Р = ВАЛОВАЯ ПРИБЫЛЬ / СТОИМОСТЬ ИМУЩЕСТВА
КЧ.Р. = ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ / СТОИМОСТЬ ИМУЩЕСТВА
КР.СК = ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ / ВЕЛИЧИНА СОБСТВЕННОГО КАПИТАЛА
КР.ПФ = ВАЛОВАЯ ПРИБЫЛЬ / СТОИМОСТЬ ОСНОВНЫХ И ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ

ВТОРАЯ ГРУППА – ГРУППА КОЭФФИЦИЕНТОВ ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЕМ.
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ НА 1 РУБ. = ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ / ОБОРОТ ПРОДУКЦИИ
ПРИБЫЛЬ ОТ РЕАЛИЗАЦИИ НА 1 РУБ. = ПРИБЫЛЬ ОТ ПРОДАЖ / ОБОРОТ ПРОДУКЦИИ
ПРИБЫЛЬ ОТ ВСЕЙ РЕАЛИЗАЦИИ НА 1 РУБ. = ПРИБЫЛЬ ВСЕХ ПРОДАЖ / ОБОРОТ ПРОДУКЦИИ
ОБЩАЯ ПРИБЫЛЬ НА 1 РУБ. = ВАЛОВАЯ ПРИБЫЛЬ / ОБОРОТ ПРОДУКЦИИ

ТРЕТЬЯ ГРУППА – ГРУППА КОЭФФИЦИЕНТОВ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ.
ОБЩАЯ КАПИТАЛООТДАЧА = ОБОРОТ / СРЕДНЯЯ СТОИМОСТЬ ИМУЩЕСТВА
ОТДАЧА ОСНОВНЫХ ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ СРЕДСТВ И НЕМАТЕРИАЛЬНЫХ АКТИВОВ = ОБОРОТ / СРЕДНЯЯ СТОИМОСТЬ ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ СРЕДСТВ И НЕМАТЕРИАЛЬНЫХ АКТИВОВ
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ВСЕХ ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ = ОБОРОТ / СРЕДНЯЯ СТОИМОСТЬ ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ = ОБОРОТ / СРЕДНЯЯ СТОИМОСТЬ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ

ЧЕТВЕРТАЯ ГРУППА – КОЭФФИЦИЕНТЫ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ.
КОЭФФИЦИЕНТ АВТОНОМИИ = ИСТОЧНИКИ СРЕДСТВ / ИТОГ БАЛАНСА (>0.5 НОРМАТИВ)
КОЭФФИЦИЕНТ СООТНОШЕНИЯ ЗАЕМНЫХ И СОБСТВЕННЫХ СРЕДСТВ = ВЕЛИЧИНА ОБЯЗАТЕЛЬСТВ / СОБСТВЕННЫЕ СРЕДСТВА (>1 НОРМАТИВ)
КОЭФФИЦИЕНТ СООТНОШЕНИЯ МОБИЛЬНЫХ И ИММОБИЛИЗОВАННЫХ СРЕДСТВ = ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ / ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
КОЭФФИЦИЕНТ МАНЕВРЕННОСТИ = СОБСТВЕННЫЕ ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА / ОБЩАЯ ВЕЛИЧИНА ИСТОЧНИКОВ СРЕДСТВ ПРЕДПРИЯТИЯ
КОЭФФИЦИЕНТ ОБЕСПЕЧЕННОСТИ СОБСТВЕННЫМИ СРЕДСТВАМИ = СОБСТВЕННЫЕ ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА / СТОИМОСТЬ ЗАПАСОВ И ЗАТРАТ (>0.6 НОРМАТИВ)

ПЯТАЯ ГРУППА – КОЭФФИЦИЕНТЫ ЛИКВИДНОСТИ.
КОЭФФИЦИЕНТ АБСОЛЮТНОЙ ЛИКВИДНОСТИ = НАИБОЛЕЕ ЛИКВИДНЫЕ АКТИВЫ / НАИБОЛЕЕ СРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА И КРАТКОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ
КОЭФФИЦИЕНТ КРИТИЧЕСКОЙ ЛИКВИДНОСТИ = ДЕБИТОРСКАЯ ЗАДОЛЖЕННОСТЬ И ПРОЧИЕ АКТИВЫ / НАИБОЛЕЕ СРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА И КРАТКОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ
КОЭФФИЦИЕНТ ТЕКУЩЕЙ ЛИКВИДНОСТИ = СТОИМОСТЬ ВСЕХ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ / КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА