ВОЛАТИЛЬНОСТЬ: ИССЛЕДОВАНИЕ АНТИПЕРСИСТЕНТНОСТИ.

Волатильность
где ra – константа
σ- дисперсия за период времени Δt
с— премия опциона на покупку,
S— текущая цена актива,
X— цена исполнения,
T—t— время до момента исполнения, выраженное в десятичных долях года,
σ—среднее квадратическое отклонение цены актива
Дисперсия (стандартное отклонение )

Оценка показателя Херста
- Накопленная разница за N периодов
- Размах за N периодов
- Размах, скорректированный на стандартное отклонение
- 0<Н< 0.5 –Reverting process (Rose noise)
- Н= 0.5 – EMH (Efficient market hypothesis, white noise)
- 0.5

Графическая интерпретация Н

Показатель Херста для волатильности